نرخ بهره چگونه بر اقتصاد تاثیر می گذارد؟

در این مقاله به تأثیر نرخ بهره روی اقتصاد می‌پردازیم. هر بار که پول قرض می‌کنید، چه برای وام خودرو یا کارت اعتباری، شما باید بهره‌ای بابت پول قرضه گرفته شده بپردازید. نرخ‌های بهره، هزینه‌های اضافی هستند که بر اساس مبلغی که قرض کرده‌اید یا خرج کرده‌اید، دریافت می‌شود. آن‌ها به روش‌های مختلف کار می‌کنند.

نرخ بهره چیست؟

نرخ بهره درصدی از وام است که باید بیش از مبلغ وام گرفته شده خود بازپرداخت کنید. این راهی است برای وام‌دهندگان برای کسب درآمد و همچنین راهی برای دولت‌ها برای کنترل اقتصاد.

چه چیزی نرخ بهره را تعیین می‌کند؟

نرخ بهره بر اساس عوامل متعددی از جمله اقتصاد، سطح تورم و سیاست پولی بانک‌های مرکزی و در کشوری مثل آمریکا توسط فدرال رزرو ایجاد می‌شود. آن‌ها عمدتاً توسط بانک‌های مرکزی تعیین می‌شوند که برای حفظ نرخ‌های بهره هدف در بازار کار می‌کنند.

بانک‌های مرکزی

نرخ‌های بهره توسط بانک‌های مرکزی دولتی تعیین می‌شوند. بانک مرکزی میزان پول موجود در اقتصاد را کنترل می‌کند و نرخ بهره هدف را نیز تعیین می‌کند. بانک مرکزی می‌تواند اوراق قرضه دولتی را برای تغییر نرخ بهره بخرد و بفروشد.

تقاضا برای اوراق خزانه 

تقاضا برای اوراق خزانه داری نیز بر نرخ بهره تأثیر می‌گذارد. وقتی تقاضا زیاد باشد، نرخ بهره بالاتر خواهد بود. هنگامی که این اتفاق می‌افتد، مردم مایل به پرداخت قیمت اوراق قرضه بالاتری هستند که در آینده بازپرداخت می‌شود. وقتی تقاضا کم باشد، نرخ بهره پایین‌تر خواهد بود. به عبارت دیگر، مردم حاضر نیستند برای اوراق قرضه‌ای که در آینده بازپرداخت می‌شود، آنقدر پول بپردازند.

تأثیر نرخ بهره بالاتر

وقتی نرخ بهره بالا باشد، قرض گرفتن برای مردم گرانتر می‌شود. می‌تواند اقتصاد را دچار رکود کند زیرا مردم پول کمتری برای خرج کردن دارند. نرخ بهره بالاتر همچنین می‌تواند منجر به تورم بیشتر شود، یعنی زمانی که منجر به افزایش قیمت کالا‌ها، خدمات و همچنین نرخ بهره می‌شود. تأثیر نرخ بهره بر تورم می‌تواند با توجه به شرایط اقتصادی کم و زیاد باشد.

افزایش هزینه برای خریداران

نرخ‌های بهره اخیراً به طور پیوسته در حال افزایش بوده است، و دانستن اینکه چه معنایی برای شما دارد می‌تواند گیج‌کننده باشد. به طور خلاصه، زمانی که نرخ بهره بالا می‌رود، هزینه‌های استقراض نیز افزایش می‌یابد.

این بدان معناست که خریداران برای محصولاتی مانند اتومبیل و خانه هزینه بیشتری پرداخت می‌کنند. متأسفانه این بدان معناست که مردم از پس انداز خود درآمد کمتری خواهند داشت.

ممکن است از خود بپرسید که چرا وقتی نرخ بهره بالا است، کسی چیزی را خریداری می‌کند؟ در برخی موارد، وام گیرندگان با نرخ بهره بالاتر خرید می‌کنند زیرا می‌توانند پول مورد نیاز خود را فوراً دریافت کنند.

در موارد دیگر، تقاضا برای این خدمات زیاد است و وام‌دهندگان می‌دانند که مردم همچنان بدون توجه به نرخ بهره‌ای که تعیین می‌کنند، می‌خواهند پول قرض کنند.

قیمت بالاتر خانه دار شدن 

وقتی نرخ بهره بالا باشد، مالکیت خانه گران‌تر می‌شود. کل هزینه خرید خانه شما بسیار بیشتر خواهد بود. مبلغی که هر ماه پرداخت می‌کنید نیز بیشتر خواهد بود. متأسفانه، همچنین می‌تواند منجر به این شود که تعداد بیشتری از مردم خانه‌های خود را از دست دهند، زیرا نمی‌توانند از عهده پرداخت‌ها برآیند.

مصرف‌کنندگان بیشتر صرفه‌جویی می‌کنند  

وقتی نرخ بهره بالا باشد، مصرف‌کنندگان پول بیشتری پس انداز می‌کنند. این امر به این دلیل است که در صورت بالا بودن نرخ بهره، پس انداز پول ارزان‌تر است. این در واقع مهمترین مزیت برای مصرف‌کنندگان است که به نرخ‌های بهره بالاتر منجر می‌شود.

ارزش دلار افزایش می‌یابد  

ارزش دلار نیز زمانی که نرخ‌های بهره بالا باشد، تمایل به افزایش دارد. باز هم، این نتیجه مستقیم سرمایه‌گذارانی است که می‌خواهند در کشوری سرمایه‌گذاری کنند که واحد پول آن ثبات دارد.

وقتی ارزش دلار افزایش می‌یابد، واردات کالا برای مردم گران‌تر می‌شود. با این حال، می‌تواند باعث شود مصرف‌کنندگان از صادرات ارزان‌تر نیز بهره‌مند شوند.

نرخ بهره پایین و تأثیرات آن‌ 

از سوی دیگر، زمانی که نرخ بهره پایین است، وام گرفتن راحت‌تر و مقرون به صرفه می‌شود. نرخ بهره پایین‌تر می‌تواند به رشد اقتصادی کمک کند زیرا مردم پول بیشتری برای خرج کردن دارند. همچنین می‌تواند منجر به کاهش تورم شود، یعنی زمانی که قیمت کالا‌ها و خدمات کاهش می‌یابد. تأثیر نرخ بهره بر رشد اقتصادی بسیار زیاد است و هیچکس نمی‌تواند از آن چشم پوشی کند.

افزایش فعالیت اقتصادی  

هنگامی که نرخ بهره پایین است، اغلب منجر به افزایش فعالیت اقتصادی می‌شود – به طور مثال افرادی که پول را با هزینه کمتر به صورت وام دریافت می‌کنند، تمایل دارند بیشتر خرج کنند. نرخ بهره پایین به رونق اقتصاد و ایجاد مشاغل بیشتر کمک می‌کند.

افزایش تقاضا برای دارایی‌ها  

هنگامی که نرخ بهره پایین است، اغلب تقاضا برای دارایی‌ها افزایش می‌یابد. وقتی نرخ بهره پایین است، مردم بیشتر روی مواردی مانند سهام و املاک سرمایه‌گذاری می‌کنند. آن‌ها می‌دانند که بعداً زمانی که نرخ بهره بالا باشد، از فروش دارایی سود خواهند برد.

وقتی نرخ بهره پایین است، به این معنی است که مردم از پس‌اندازشان درآمد کمتری خواهند داشت. درآمد‌هایی با بهره کمتر منطقی است زیرا مردم به اندازه سرمایه‌گذاری خود درآمد کسب نمی‌کنند. این می‌تواند برای بازنشستگانی که برای زندگی به پس انداز خود متکی هستند چالش برانگیز باشد.

اختلال در پس انداز خانوار  

نرخ‌های بهره پایین نیز باعث ایجاد اختلال در پس انداز خانوار‌ها می‌شود. وقتی نرخ بهره پایین است، مردم نمی‌توانند آنقدر پس انداز کنند. در نتیجه، آن‌ها پاداش و سود کمتری در عوض سرمایه‌گذاریشان دریافت می‌کنند. این امر می‌تواند برای افرادی که سعی می‌کنند برای پیش پرداخت خانه یا بازنشستگی پس انداز کنند مشکل ساز باشد.

نرخ بهره چگونه بر تورم و رکود تأثیر می‌گذارد؟

فدرال رزرو نرخ بهره را برای دستیابی به دو هدف تنظیم می‌کند: بالا بردن اشتغال و ثبات قیمت‌ها. نرخ بهره با تأثیرگذاری روی مخارج، سرمایه‌گذاری و استقراض بر تورم و رکود تأثیر می‌گذارد.

هنگامی که فدرال رزرو نرخ بهره را افزایش می‌دهد، وام گرفتن گران‌تر است، که باعث کاهش هزینه‌ها و سرمایه‌گذاری می‌شود. آن‌ها این کار را انجام می‌دهند زیرا تورم بسیار بالاست. انجام این کار می‌تواند منجر به کاهش رشد اقتصادی یا حتی رکود شود.

هنگامی که فدرال رزرو نرخ بهره را کاهش می‌دهد، هدف آن کاهش تورم است. وام گرفتن را ارزان‌تر می‌کند، که هزینه و سرمایه‌گذاری را سرعت می‌بخشد.

تأثیر مالی نرخ بهره

نرخ بهره تأثیر مالی قابل توجهی بر مصرف‌کنندگان، مشاغل و دولت دارد. به عنوان مثال، مصرف‌کنندگان زمانی که برای خرید یک ماشین یا خانه پول قرض می‌گیرند، مستقیماً تحت تأثیر قرار می‌گیرند. کسب و کار‌ها زمانی که برای تأمین مالی عملیات خود و یا گسترش کسب و کار خود وام می‌گیرند، تحت تأثیر قرار می‌گیرند. زمانی که دولت برای تأمین کسری بودجه خود وام می‌گیرد، تحت تأثیر قرار می‌گیرد.

تأثیر نرخ بهره در فارکس 

تقاضا برای فارکس زمانی که نرخ بهره افزایش می‌یابد

هنگامی که نرخ بهره افزایش می‌یابد، می‌توانید به نرخ بازده بهتری در سپرده‌های پس انداز، وام دهی یا اوراق قرضه دولتی و شرکتی دست یابید. در تئوری، سرمایه از ارز‌های موجود در اقتصاد‌هایی با فرصت‌های سرمایه‌گذاری بسیار کم به ارزی با چشم‌انداز بهتر حرکت می‌کند و بر نرخ ارز آن تأثیر مثبت می‌گذارد. جریان پول باعث افزایش تقاضا برای ارز ترجیحی می‌شود، در حالی که ارز‌هایی که تقاضای کمتری دارند کاهش می‌یابند. این به نوبه خود بر نرخ ارز تأثیر منفی خواهد گذاشت.  جهت اطلاعات بیشتر مقاله چرا نرخ بهره برای معامله گران فارکس اهمیت دارد؟ را مطالعه کنید.

تأثیر نرخ بهره بر بورس

اقدامات بانک فدرال رزرو نیز بر نرخ بهره در بازار سهام تأثیر می‌گذارد. زمانی که فدرال رزرو نرخ بهره را افزایش می‌دهد، بازار سهام سقوط می‌کند. وقتی فدرال رزرو نرخ بهره را کاهش می‌دهد، بازار سهام بالا می‌رود. به خاطر داشته باشید که هیچ تضمینی وجود ندارد که قیمت سهام همیشه این‌گونه واکنش نشان دهد.

تأثیر نرخ بهره بر بازار اوراق قرضه

نرخ بهره در بازار اوراق قرضه از نظر مالی بر مصرف‌کنندگان، مشاغل و دولت تأثیر می‌گذارد. وقتی فدرال رزرو نرخ بهره را افزایش می‌دهد، اوراق قرضه آنقدر‌ها جذاب نیستند. هنگامی که نرخ بهره کاهش می‌یابد، تقاضا افزایش می‌یابد و قیمت اوراق قرضه افزایش می‌یابد.

حساب‌های پس انداز و سپرده‌های بانکی 

فدرال رزرو همچنین بر نرخ بهره در حساب‌های پس انداز و سپرده‌های بانکی تأثیر می‌گذارد. با افزایش نرخ بهره نیز به همین صورت عمل می‌کند. در نتیجه، مشتریان جذب حساب‌های بانکی می‌شوند که نرخ‌های بهره بالاتری را به آن‌ها ارائه می‌دهند. زمانی که بانک‌ها خواهان سپرده‌های بیشتر هستند، نرخ‌های بهره خود را برای جذب کسب و کار جدید افزایش می‌دهند. گاهی اوقات، ممکن است متوجه شوید که آن‌ها پس از یک سال یا بیشتر، دوباره نرخ‌های خود را کاهش می‌دهند.

انواع نرخ بهره بانکی 

به صورت کلی دو نوع نرخ بهره وجود دارد که می‌تواند ساده یا مرکب باشد. در نرخ بهره ثابت، سود با توجه به مبلغ اولیه سرمایه‌گذاری شده محاسبه می‌شود و در نرخ بهره مرکب، سود بر اساس مقدار اولیه + سود جمع شده محاسبه می‌شود.

کارت‌های اعتباری

فدرال رزرو همچنین بر نرخ بهره کارت‌های اعتباری تأثیر می‌گذارد. هنگامی که فدرال رزرو نرخ بهره را افزایش می‌دهد، مصرف‌کنندگان پول بیشتری را از جیب خود برای تأمین مالی کارت اعتباری می‌پردازند و میزان وام گرفتن را افزایش می‌دهند.

نکته مهم در مورد کارت‌های اعتباری این است که مصرف‌کنندگان می‌توانند با نرخ‌های بهره پایین‌تر وارد مذاکره شوند.

همه این‌ها برای یک مصرف‌کننده روزمره به چه معناست؟

افراد عادی زمانی که پول قرض می‌گیرند، حساب پس انداز یا سپرده بانکی دارند یا از کارت‌های اعتباری استفاده می‌کنند، تحت تأثیر سیاست‌های نرخ بهره فدرال رزرو قرار می‌گیرند.

درک نحوه عملکرد نرخ بهره می‌تواند به مصرف‌کنندگان کمک کند تا از نظر مالی از خود محافظت کنند. در حالی که نمی‌توان از برخی موقعیت‌ها اجتناب کرد، پس انداز پول و سرمایه‌گذاری مناسب می‌تواند شما را برای ثبات مالی بیشتر در زمان عدم اطمینان اقتصادی آماده کند. افزایش نرخ بهره یکی از مهم‌ترین عواملی است که اقتصاد را تحت تأثیر قرار می‌دهد. آن‌ها می‌توانند به طور قابل توجهی بر نحوه قرض گرفتن و خرج کردن پول و اقتصاد کلی تأثیر بگذارند. بنابراین، درک چگونگی کارکرد آن‌ها و معنای آن‌ها برای زندگی روزمره مردم ضروری است. هرچه بیشتر بدانید، بهتر می‌توانید به استقبال آن بروید.